资产质量承压：工行信用卡不良率飙升 东莞农商行超11% 农行等停发部分

作者：柳白

近日，农业银行等多家银行发布公告称，停止发行部分信用卡产品。

3月31日，农业银行信用卡中心发布公告，自2026年5月15日起，将停发银联和万事达品牌的大学生青春卡。3月6日，该行发布公告称，将于4月16日停发天柱山信用卡。

2026年初以来，农业银行已先后停发Visa全球支付卡（奥运版）、金穗悠游世界信用卡、只此青绿信用卡、哆啦A梦信用卡、饿了么联名卡等数十种信用卡产品，覆盖IP联名、主题纪念等多个品类。

此外，交通银行也多次发布公告停发多款信用卡产品。该行2026年1月1日停止发行交通银行金丝利信用卡；2026年1月30日（含）起停止发行交通银行银联高达主题信用卡独角兽版、变身版、元祖版、夏亚版及拂晓版5款卡面及其校园版卡产品，现有发行中的三款高达主题信用卡卡面自由版、命运版及能天使版不受影响；将于2026年6月30日（含）起停止发行交通银行日照魏牌汽车主题信用卡。

中国信用卡行业整体收缩

实际上，不只是国有大行停发信用卡，各地方中小银行也在停发信用卡。

武汉农商银行表示，因联名信用卡合作业务调整，现与联名方合作终止，将于2026年1月1日起停止发行淘票票&大麦联名信用卡。淘票票&大麦联名信用卡将调整为汉卡标准金卡，原产品功能、收费标准保持不变。

浙江农商联合银行2025年11月宣布，因业务合作调整，丰收京东联名卡将停止发行。客户正常享受该行开展的信用卡活动，年费标准、积分等优惠政策保持不变，但自2026年1月13日起，将不再享受由京东提供的新客好礼一分购、券包月月领、首刷返现金与消费领京豆等相关活动。

信用卡停发的背后是国内信用卡行业的整体收缩。央行近期发布的《2025年支付体系运行总体情况》显示，截至2025年末，信用卡和借贷合一卡下降至6.96亿张，跌破7亿关口，同比下降4.26%，较2024年末减少3100万张。

从行业趋势来看，信用卡发卡量已连续3年下滑，2025年末的发卡量较2022年三季度末的历史高点减少1.11亿张，规模逼近2018年末水平，创下近7年新低。

A股上市银行2025年报数据显示，大部分国有大行信用卡发卡数量整体下降。截至2025年末，工商银行信用卡数量为1.45亿张，较2024年末的1.50亿张，减少500万张。交通银行在册卡量从2024年末的6300.94万张降至5799.35万张，1年减少超500万张；邮储银行结存卡量由2024年3998.25万张降至3781.97万张。建设银行发卡量由2024年的1.29亿张降至1.26亿张；中国银行实现小幅增长，累计发卡量由2024年的1.48亿张增至1.5亿张。

股份行方面，部分银行在2025年报中未明确披露“累计发卡量”，而是侧重于贷款余额、交易额、不良率等指标。

招商银行以流通卡量为统计口径，截至2025年末流通卡量9745.1万张，同比微增0.61%；浙商银行、中信银行、华夏银行累计发卡量分别实现4.93%、4.88%、3.20%的同比增长。

招商银行虽然信用卡流通卡量有所提升，但信用卡业务的业绩表现并不乐观。

2025年，招商银行实现信用卡交易额40820.47亿元，这一数字较2024年的44185.59亿元减少超3300亿元，同比下降7.62%；实现信用卡利息收入596.60亿元，同比下降7.30%；实现信用卡非利息收入203.53亿元，同比下降15.73%。

招商银行行长王良在业绩发布会上指出，过去该行的优势是零售银行业务，但这几年零售业务受到外部政策、市场变化冲击最大，因此该行通过其他各个业务板块弥补零售业务的缺口。

信用卡资产质量下降

相比国内信用卡行业的整体收缩情况，市场更为关注的是资产质量问题。

国有大行信用卡资产质量整体承压，风险敞口有所扩大。截至2025年末，工商银行信用卡透支不良率达4.61%，较2024年末的3.5%攀升1.11个百分点；中国银行、农业银行不良率同比分别上升0.45个百分点、0.42个百分点，分别至2.18%、1.88%；建设银行信用卡不良率微增0.14个百分点至2.36%。

值得注意的是，2025年东莞农商行信用卡透支不良率高达11.03%，较2024年末的6.02%上升5.01个百分点，引发行业广泛关注。

年报数据显示，截至2025年末，东莞农商行信用卡透支余额仅为33.28亿元，占全行总贷款余额的0.81%，业务占比较低。但与之形成鲜明对比的是，其信用卡透支不良金额大幅增加：2025年该行信用卡透支不良金额为3.67亿元，较2024年末的2.7亿元增加0.97亿元，同比增长36.07%。

从东莞农商行2025年整体业绩表现来看，其经营压力凸显。2025年该行实现营收116.97亿元，同比下降5%；实现归母净利润38.54亿元，同比下降16.67%。

另外，光大银行在2025年报中并没有披露零售贷款的不良贷款详情，尤其是信用卡透支的不良贷款情况，同样引发市场关注。

2025年5月，光大银行在银登中心接连挂出10批个人不良贷款转让项目，未偿本息规模合计超115亿元。10批不良包全部为信用卡透支“坏账”，其中绝大多数的加权平均逾期天数超过2000天，最少的也超过1500天。逾期时间已有四五年之久。10批不良包的转让起始价合计仅为5.94亿元。

从转让公告得知，这批信用卡坏账涉及借款人数合计超过50万人，平均年龄42岁左右，每人平均欠下光大银行2万元以上，其中单人最高欠款金额为135.18万元。

除了资产质量问题以外，国内银行信用卡还存在合规问题。

2025年10月，兴业银行宁波分行因存在信用卡业务管理不审慎等问题被罚款110万元。同样是在10月份，工商银行贵州省分行及贵阳分行因违规办理信用卡汽车专项分期业务，被国家金融监督管理总局贵州监管局处罚，总罚款金额达90万元，多名相关责任人同时受到处罚。

2026年3月，青海金融监管局行政处罚信息公开表显示，中国银行青海省分行因信用卡业务管理不到位被处罚款55万元。同时，时任青海省分行风险管理部总经理马宁育因信用卡业务管理不到位，被处罚款5.5万元；时任青海省分行信用卡部总经理杨峰伟因信用卡业务管理不到位，被给予警告。